Антикризисное управление

МИРЭА - РОССИЙСКИЙ ТЕХНОЛОГИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ

ИНСТИТУТ КИБЕРБЕЗОПАСНОСТИ И ЦИФРОВЫХ ТЕХНОЛОГИЙ





В.Г. Николаев, В.А. Спановский







                АНТИКРИЗИСНОЕ УПРАВЛЕНИЕ





Учебное пособие для студентов, обучающихся по специальности 38.05.01











Москва 2022

УДК 338 ББК 65.050

     Н63

Рецензенты:
Сигунова Татьяна Анатольевна - кандидат экономических наук, профессор, профессор кафедры финансового учета и контроля
МИРЭА - Российского технологического университета
Радугина Елена Алексеевна - кандидат экономических наук, Консультант отдела архитектуры и градостроительства Управления экономики и бюджетной политики



в градостроительной и имущественной сферах


          Николаев В.Г., Спановский В.А.
          Антикризисное управление: учебное пособие для студентов,

Н63 обучающихся по специальности 38.05.01 / В.Г. Николаев,

      В.А. Спановский. - М.: Издательство «Научный консультант», 2022. - 138 с.
           ISBN 978-5-907477-59-9




      В настоящем учебном пособии по «Антикризисному управлению» рассматриваются вопросы, связанные с банкротством предприятий в условиях развития отечественной экономики как рыночного механизма между хозяйствующими субъектами. Раскрываются причины возникновения финансовых кризисов на предприятиях, описываются методы анализа финансового состояния предприятия, предлагаются пути выхода из неплатёжеспособности. Подробно рассматривается процесс реструктуризации, как эффективный способ выхода из банкротства. Приводится роль государства в антикризисном управлении и описывается российское законодательство о банкротстве.
      Материал излагается в соответствии с учебной программой подготовки студентов по специальности 38.05.01. «Экономическая безопасность» и является дополнительным, к лекционному материалу, учебным пособием, помогающим студентам изучить вопросы антикризисного управления.
      Пособие может быть также полезным для преподавателей, аспирантов и студентов вузов, занимающихся изучением вопросов несостоятельности и банкротства хозяйствующих субъектов, а также для научных работников и практиков, участвующих в процедурах банкротства и финансового оздоровления предприятий.



УДК 338 ББК 65.050


ISBN 978-5-907477-59-9

                      © Николаев В.Г., 2022
                      © Спановский В.А., 2022
                                               © Оформление. Издательство

«Научный консультант», 2022

СОДЕРЖАНИЕ


Введение................................................5
Тема 1. Понятие и сущность экономических кризисов.......8
1.1. Понятие «кризиса»..................................8
1.2. Типология кризисов................................12
1.3. Государственное регулирование кризисов............14
Тема 2. Диагностика кризисных ситуаций предприятия......23
2.1. Комплексная диагностика состояния предприятия.....23
2.2. Классификатор причин неплатежеспособности предприятия...........................................31
2.3. Стадии неплатёжеспособности предприятия...........35
Тема 3. Методология антикризисного управления на предприятии.....................................37
3.1. Сущность и методология антикризисного управления..37
3.2. Условия обеспечения платежеспособности предприятия.39
3.3. Принципы антикризисного управления................44
Тема 4. Инструменты антикризисного управления на предприятии.....................................50
4.1. Риски, финансовый менеджмент и маркетинг в кризисной ситуации..................................50
4.2. Инвестиции и инновации в антикризисном управлении..55
4.3. Антикризисное управление персоналом...............58
Тема 5. Реструктуризация как элемент антикризисного управления......................................60
5.1. Сущность и цели реструктуризации предприятия......60
5.2. Основные этапы реструктуризации предприятия.......64
5.3. Методы реструктуризации предприятия...............66
Тема 6. Закон № 127-ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)»..................................76
6.1. Основные понятия и определения....................76
6.2. Признаки несостоятельности (банкротства)..........81
6.3. Основания для возбуждения дела о банкротстве......84
Тема 7. Институт арбитражных управляющих................87
7.1. Арбитражный управляющий............................87

3

7.2. Саморегулируемые организации арбитражных управляющих............................................90
7.3. Арбитражный суд..................................97
Тема 8. Процедуры банкротства.........................100
8.1. Процедуры банкротства............................100
8.2. Особенности банкротства отдельных категорий должников..............................................104
8.3. Преступления в сфере банкротства.................109
Список использованных источников......................115
Приложение А. Перечень правил и положений по вопросам работы арбитражных управляющих, утверждённых Правительством РФ........................116
Приложение Б. Зарубежные методики определения вероятности банкротства...............................118
Приложение В. Правила проведение арбитражным управляющим финансового анализа.......................122

4

ВВЕДЕНИЕ


     В соответствии с учебными программами 2019, 2020 и 2021 годов подготовки студентов по специальности 38.05.01. «Экономическая безопасность» по специализации «Финансовый учёт и контроль в правоохранительных органах» в 9 семестре (5-й курс) в вариативной части среди дисциплин по выбору присутствует дисциплина «Антикризисное управление» (Б1.В.ДВ4.02). Учебной программой предусмотрены занятия со студентами в виде лекций (16 часов) и в виде семинарских занятиях (32 часа).
     Антикризисное управление - это междисциплинарный курс, который затрагивает такие научные дисциплины как, экономическая теория, менеджмент и маркетинг, финансы, бухгалтерский учёт, экономику предприятия и другие. В термин «антикризисное управление» вкладываются различные понятия, а именно:
     -      управление предприятием в условиях общего экономического кризиса страны;
     -      управление предприятием в условиях его финансовой несостоятельности и продвижения к банкротству;
     -      любое управление благополучным предприятием, которое обязательно должно иметь антикризисную направленность;
     -      антикризисное управление, связанное с деятельностью арбитражных управляющих в рамках судебных процедур по банкротству предприятия.
     В соответствии с концепцией антикризисного управления, которая сложилась в настоящее время в России, весь курс лекций разделён на три логические части:
     -      кризисы и их диагностика (теоретико-методологическая основа курса);
     -      инструменты антикризисного управления (усвоение и отработка технологий антикризисного управления);
     -      процедуры банкротства (знание нормативно-правовых актов и их применение при банкротстве предприятий).
     Общая структура построения курса лекций, следующая:
     -      анализируется такое явление в экономике, как кризис;
     -      изучается вопрос о том, как выявлять кризисы, т.е. как осуществлять диагностику кризисов;

5

     -      рассматриваются подходы к антикризисному управлению (знакомство с методологией и стратегией антикризисного управления);
     -      изучаются инструменты антикризисного управления, которые включают весь арсенал средств, созданных в различных экономических дисциплинах (финансовый менеджмент, маркетинг, инвестиции, инновации, риски, реструктуризация и т.д.);
     -      рассматривается нормативно-правовая база антикризисного управления;
     -      изучаются непосредственные процедуры банкротства.
     В результате изучения дисциплины студенты должны овладеть профессиональной компетенцией ПК-3 (способностью на основе типовых методик и действующей нормативно-правовой базы рассчитывать экономические показатели, характеризующие деятельность хозяйствующих субъектов) и профильноспециализированной компетенцией ПСК-9 (способностью получать, проверять, анализировать и использовать юридически значимую информацию в целях выявления угроз экономической безопасности, реализовывать мероприятия, направленные на профилактику, предупреждение, пресечение, раскрытие и расследование преступлений и иных правонарушений в сфере экономики).
     В результате изучения дисциплины студенты должны знать:
     -      сущность, причины и типологию кризисных ситуаций;
     -      основы государственного регулирования кризисных ситуаций;
     -      концептуальные подходы к управлению кризисными ситуациями на предприятии;
     -      особенности и опыт преодоления кризиса в России;
     -      инструменты антикризисного управления предприятиями.
     В результате изучения дисциплины, студенты должны уметь:
     -      проводить диагностику и осуществлять прогнозирование кризисных ситуаций;
     -      подготавливать стратегические решения по предупреждению кризисных ситуаций;
     -      разрабатывать программы по финансовому оздоровлению и преодолению кризисных ситуаций (выходу из кризиса);
     -      оценивать необходимость проведения процедур банкротства и их возможные последствия.

6

     В результате изучения дисциплины, студенты должны владеть:
     -      приёмами анализа финансового состояния предприятия;
     -      приемами проведения реструктуризации предприятия;
     -      приёмами проведения процедур банкротства.
     Для эффективной самостоятельной подготовки студентов при изучении дисциплины «Антикризисное управление», в Приложении приведён перечень основных нормативных документов по вопросам банкротства, утверждённых Правительством РФ, краткая информация о зарубежных методиках определения вероятности банкротства и Правила проведения арбитражным управляющим финансового анализа.

7

ТЕМА 1. ПОНЯТИЕ И СУЩНОСТЬ ЭКОНОМИЧЕСКИХ КРИЗИСОВ


            1.1. Понятие «кризиса»


     Невозможно дать устраивающее всех определение кризиса. Ведь кризис - это особое состояние объекта управления, рассматриваемое в динамике и оцениваемое с точки зрения интересов различных общественных групп.
     Приведём одно из многочисленных определений кризиса, как наиболее соответствующее другому понятию - «антикризисное управление». Кризис - это резкий перелом в деятельности любой экономической системы, причём последствия или параметры которого можно измерить (например, сокращение объёма продаж, падение курса акций и т.д.).
     Кризис - это, с одной стороны, изменения негативные и часто неожиданные, но, с другой стороны, эти изменения одновременно несут в себе новые возможности для развития экономических систем. А именно, положительное в кризисах следующее:
     - кризисы являются основой обучения экономических систем;
     - кризис открывает то, что в нормальной ситуации невидимо;
     -      кризис приводит в движение силы, способствующие развитию систем.
     В периоды экономического процветания новое растёт, но и старое не разрушается. Однако рано или поздно накопление внутренней неустойчивости в экономической системе доходит до кризиса, который обычно происходит под воздействием какого-нибудь внешнего удара.
     Основная функция кризиса - разрушение тех элементов экономической системы, которые наименее устойчивы и жизнеспособны, которые в наибольшей мере нарушают организованность целого. Происходит упрощение экономической системы и возрастание её стройности.
     В экономике кризис разрушает множество наиболее слабых и наименее целесообразно организованных хозяйствующих субъектов. При кризисе отбрасываются устарелые способы производства, устаревшие формы организации предприятий в пользу способов и форм, наиболее современных, какие только находятся в тот момент. Кризис может привести к быстрым и глубоким изменениям в

8

экономической системе или к мягкому (постепенному и продолжительному) выходу из него.
     Этапы возникновения кризиса можно представить следующей последовательностью: причины - симптомы - факторы.
     Причины кризиса - события или явления, вследствие которых и появляется далее кризис. Причины кризиса могут быть самые разнообразные. Причины, с точки зрения воздействия на хозяйствующий субъект, делят на внешние (общеэкономические, государственные, рыночные) и внутренние (операционные, финансовые, инвестиционные).
     Симптомы проявляются в показателях и, что очень важно, в тенденциях их изменения, отражающих функционирование и развитие хозяйствующего субъекта. Так анализ показателей производительности труда, фондоотдачи, финансового состояния могут характеризовать положение предприятия относительно наступления кризиса. При этом величина и динамика показателей могут оцениваться и относительно установленной рекомендуемой величины, и относительно их значений в последовательные промежутки времени. Симптомом кризисного развития может быть, например, несоответствие показателей закономерным соотношениям, либо резкие снижения показателей в определённые временные интервалы.
     Фактор кризиса - событие или зафиксированное состояние объекта, или установленная тенденция, свидетельствующая о наступлении кризиса.
     Например, на хозяйствующем субъекте причинами могут быть финансово-экономические просчёты, общее положение экономики, низкая квалификация персонала. Симптомы кризиса - появление первых признаков отрицательных тенденций, устойчивость этих тенденций, деловые конфликты, нарастание финансовых проблем и другие. Тогда факторами кризиса будут снижение качества продукции, нарушение технологической дисциплины, рост и большая задолженность по кредитам и т.п.
     Однако надо помнить, что симптом - это только внешнее проявление начала «болезни» предприятия. А к самой «болезни» -кризису приводят причины его возникновения. Именно причины лежат в основе возникновения симптомов, а потом и факторов, свидетельствующих о наступлении кризиса.

9

     Обобщая существующие в научной литературе представления о кризисах, можно выделить, пять, общих для всех экономических систем, особенностей кризисов.
     1.     Кризисы неизбежны. Ведь кризисы - это регулярные, закономерно повторяющиеся этапы циклического развития любой системы. Хотя, кризисы, конечно, могут возникнуть и как случайный результат стихийного бедствия или крупной ошибки, но в основном им присущ циклический характер.
     2.     Кризисы начинаются тогда, когда потенциал прогресса главных элементов существующей системы в основном исчерпан и уже родились и начинают борьбу элементы новой системы, представляющий будущий цикл.
     3.     Кризисы прогрессивны. При всей их болезненности, кризис выполняет три важнейшие системные функции:
     -      резкое ослабление и устранение устаревших (нежизнеспособных) элементов господствующей, но уже исчерпавшей свой потенциал системы;
     -      расчистка пространства для утверждения элементов (первоначально слабых) новой системы, будущего цикла;
     -      испытание на прочность и передача в наследство тех элементов системы, которые аккумулируются и, переходят в будущее.
     4.     Кризисы конечны. Кризисы могут предшествовать либо новому этапу в развитии системы, либо к её гибели и распаду.
     5.     Кризисы неповторимы. Так как разнообразны причины и факторы, вызывающие кризис, то и выход из кризиса каждый раз требует особых и специфических мер.
     Можно ли предвидеть и прогнозировать кризисные ситуации? Однозначного ответа нет. В одних случаях можно (когда кризисы наступают вследствие перемен, которые мы можем и успеваем понять и оценить), в других - нет.
     В самом обще виде последовательность действий при прогнозировании кризисов такова:
     -      определение целей и временных пределов прогнозирования кризисов;
     -      понимание причин, сущности и характера данного кризиса;
     -      определение устаревших и, наоборот, перспективных элементов системы и выявление ядра будущей системы;
     -      установление поля действия кризиса;

10

     -      изучение внешних факторов развертывания будущего кризиса, взаимодействия циклов, их синхронизации и резонансного влияния;
     -      рассмотрение путей выхода из кризиса, анализ нескольких вариантов выхода из кризиса для разных условий, один из которых принимается как основной;
     -      распознание ошибок в прогнозе, чтобы вовремя внести коррективы, отреагировать на ранее неизвестные факторы;
     -      анализ уроков кризиса.
     В деятельности убыточного хозяйствующего субъекта, как правило, различают четыре основных типа кризиса:
     -      кризис сбыта;
     -      кризис издержек;
     -      финансовый кризис;
     -      кризис менеджмента.
     При кризисе сбыта предприятие не может продавать свою продукцию в объёмах, необходимых для достижения уровня безубыточного производства. Причиной кризиса могут быть неконкурентная продукция, плохой маркетинг и отсутствие платежеспособного спроса.
     При кризисе издержек себестоимость производства продукции на предприятии выше среднерыночной, что вынуждает предприятие либо продавать продукцию по завышенным ценам, что ведёт в свою очередь к кризису сбыта, либо торговать себе в убыток, что неизбежно ведёт к банкротству. Причиной кризиса издержек являются завышенная энергоёмкость и материалоёмкость продукции, несовершенство технологических          процессов,      низкая
производительность труда, ошибки в управлении и т.д.
     При финансовом кризисе у предприятия отсутствуют денежные средства на возобновление производства, уплату налогов, выплату заработной платы, оплаты электроэнергии, коммунальных услуг и т.д.
     При кризисе менеджмента предприятие испытывает дефицит квалифицированных управленческих кадров всех уровней. Кризис менеджмента вызывается тем, что при возникновении на предприятии кризисной ситуации его, в первую очередь, покидают наиболее опытные и квалифицированные сотрудники. Кризис менеджмента занимает особое положение, поскольку, не решив

11

проблему управления и управляющих, невозможно преодолеть остальные негативные явления.
     Следует отметить, что на практике, как правило, хозяйствующий субъект сталкивается одновременно со всеми четырьмя типами кризиса. В задачу антикризисного управляющего, как уже отмечалось, входит проведение анализа особенностей развития кризиса на конкретном предприятии и выработка наиболее рациональной стратегии выхода из этого кризиса.


            1.2. Типология кризисов


     Как уже отмечалось, кризисы разнообразны по своей сути, причинам и последствиям. Чтобы эффективно управлять ими, формируя адекватные воздействия, кризисы следует определённым образом систематизировать.
     По масштабам их проявления кризисы бывают общие (охватывают всю социально-экономическую систему) и локальные (охватывают только часть системы).
     По проблематике кризиса можно выделить макро-кризис (охватывает большие объёмы и масштабы проблематики) и микрокризис (охватывает только отдельную проблему или группу проблем). Следует отметить, что как локальные кризисы, так и микро-кризисы, могут как цепная реакция, распространиться на всю систему. Это связано с тем, что в экономической системе существует органическое взаимодействие всех элементов, и проблемы не могут решаться в отдельности.
     По сущности выделяют следующие типы кризисов:
     -      экономические кризисы - это кризисы в производстве и реализации товаров и услуг;
     -      социальные кризисы отражают противоречия в интересах социальных групп;
     -      политические кризисы - кризисы власти, которые часто ведут к кризисам экономическим;
     -      организационные кризисы проявляются как паралич или резкое ухудшение организационный деятельности (наиболее ярко организационные кризисы проявляются при смене стадий жизненного цикла предприятий и их продуктов);
     -      психологические кризисы - это кризисы психологического состояния людей (стрессы, паника, страх, неудовлетворённость, чувство неуверенности);

12