Финансовое планирование и бюджетирование на предприятии в условиях цифровизации экономики

В Ы С Ш Е Е  О Б Р А З О В А Н И Е — М А Г И С Т Р А Т У Р А 
 
Министерство науки и высшего образования Российской Федерации 
 
Северный (Арктический) федеральный университет имени М.В. Ломоносова 
 
 
 
Е.Н. БОГДАНОВА 
О.И. БЕДЕРДИНОВА 
 
 
 
ФИНАНСОВОЕ ПЛАНИРОВАНИЕ 
И БЮДЖЕТИРОВАНИЕ ПРОЕКТОВ 
НА ПРЕДПРИЯТИИ В УСЛОВИЯХ 
ЦИФРОВИЗАЦИИ ЭКОНОМИКИ 
 
 
 
УЧЕБНОЕ ПОСОБИЕ 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
Москва 
ИНФРА-М 
2023 

УДК 658.14.012.2(075.8)
ББК 65стд1-93-231я73 

Б73

ФЗ 

№ 436-ФЗ 

Издание не подлежит маркировке 

в соответствии с п. 1 ч. 2 ст. 1 

 
Р е ц е н з е н т ы: 
М.В. Иванова, доктор экономических наук, доцент, заведующий кафедрой экономики, 
управления и социологии филиала Мурманского арктического университета 
в г. Апатиты; 
С.О. Рябцев, начальник бюро разработки и внедрения информационных технологий 
в производстве АО «СПО “Арктика”» 
 
Богданова Е.Н. 
Б73 
Финансовое планирование и бюджетирование на предприятии в условиях 
цифровизации экономики : учебное пособие / Е.Н. Богданова, О.И. Бедерди-
нова. — Москва : ИНФРА-М, 2023. — 110 с. — (Высшее образование: Магистратура). 
 

ISBN 978-5-16-112202-0 (online) 
 
В учебном пособии представлены теоретический материал и задания по 
финансовому планированию и бюджетированию на предприятии, по оценке 
экономической эффективности проектов, в том числе в результате трансформации 
бизнес-процессов в условиях цифровизации. Полученные знания и навыки 
позволят эффективно применять методы корпоративного финансового планирования, 
управления затратами и принимать обоснованные управленческие решения 
по трансформации бизнес-процессов на основе оценки альтернативных 
издержек и формирования потока создания ценности. 
Соответствует требованиям федеральных государственных образовательных 
стандартов высшего образования последнего поколения. 
Рекомендовано для магистрантов, обучающихся по направлению подготовки 
09.04.03 «Прикладная информатика». Может быть использовано магистрантами 
и аспирантами в области финансового планирования, бюджетирова-
ния и экономической оценки проектов. 
 
УДК 658.14.012.2(075.8) 
ББК 65стд1-93-231я73 
 
Усл. печ. л. 6,88. 
 
 
ISBN 978-5-16-112202-0 (online)  
 
 
        © Богданова Е.Н., 
  Бедердинова О.И., 2023 

Оглавление 
 
Глава 1. ПРОЕКТНО-ПРОЦЕССНЫЙ ПОДХОД К УПРАВЛЕНИЮ 
ПРЕДПРИЯТИЕМ В УСЛОВИЯХ ЦИФРОВОЙ ЭКОНОМИКИ .................. 4 
1.1. Стратегические подходы к управлению предприятием в условиях 
цифровизации экономики ................................................................................ 4 
1.2. Проектный и процессный подходы к управлению предприятием ..... 11 
1.3. Архитектурный подход к трансформации предприятия ..................... 28 
Вопросы для самоконтроля............................................................................ 37 
Глава 2. СИСТЕМА ФИНАНСОВОГО ПЛАНИРОВАНИЯ  
НА ПРЕДПРИЯТИИ ........................................................................................... 38 
2.1. Основные понятия финансового планирования ................................... 38 
2.2. Методы корпоративного финансового планирования ......................... 47 
2.3. Планирование затрат и калькуляция себестоимости ........................... 49 
Задание ............................................................................................................. 60 
Вопросы для самоконтроля............................................................................ 62 
Глава 3. БЮДЖЕТИРОВАНИЕ КАК ИНСТРУМЕНТ ПЛАНИРОВАНИЯ 
НА ПРЕДПРИЯТИИ ........................................................................................... 64 
3.1. Концепция, цели и задачи бюджетирования ........................................ 64 
3.2. Архитектура системы бюджетирования на предприятии ................... 66 
3.3. Организация системы бюджетирования на предприятии ................... 71 
Задание ............................................................................................................. 78 
Вопросы для самоконтроля............................................................................ 78 
Глава 4. ОЦЕНКА ЭКОНОМИЧЕСКОЙ ЭФФЕКТИВНОСТИ  
ПРОЕКТОВ.......................................................................................................... 86 
4.1. Инвестирование и финансирование инноваций на предприятиях ..... 86 
4.2. Концепция потока создания ценности для оценки результативности  
и эффективности деятельности предприятия по выпуску продукции ...... 92 
4.3. Оценка инвестиционной привлекательности проекта ......................... 94 
Задание ............................................................................................................. 99 
4.4. Оценка экономической эффективности трансформации  
бизнес-процессов в условиях цифровизации ............................................. 102 
Задание ........................................................................................................... 105 
Вопросы для самоконтроля.......................................................................... 105 
Список использованных источников .............................................................. 107 

Глава 1. ПРОЕКТНО-ПРОЦЕССНЫЙ ПОДХОД К УПРАВЛЕНИЮ 
ПРЕДПРИЯТИЕМ В УСЛОВИЯХ ЦИФРОВОЙ ЭКОНОМИКИ 
 
1.1. СТРАТЕГИЧЕСКИЕ ПОДХОДЫ К УПРАВЛЕНИЮ ПРЕДПРИЯТИЕМ  
В УСЛОВИЯХ ЦИФРОВИЗАЦИИ ЭКОНОМИКИ 
 
В целях реализации Указа Президента Российской Федерации от 7 мая 
2018 г. № 204 «О национальных целях и стратегических задачах развития 
Российской Федерации на период до 2024 года» [1] Минпромторгом России 
был разработан ведомственный проект «Цифровая промышленность» [2], 
который обозначил направления формирования цифровой модели 
предприятия за счет создания регуляторной инфраструктуры, платформ 
государственной информационной системы промышленности (ГИСП) и 
функционирования центра компетенций, а также предложения мер 
государственной поддержки цифровых платформ. 
6 ноября 2021 года Правительством РФ была утверждена Стратегия 
цифровой трансформации обрабатывающих отраслей промышленности в 
целях достижения их «цифровой зрелости» до 2024 года и на период до 
2030 года (№ 3142-р) [3]. Она синхронизирована с национальными 
проектами и обеспечивает реализацию Указа Президента Российской 
Федерации от 21 июля 2020 г. № 474 «О национальных целях развития 
Российской Федерации на период до 2030 года» [4]. Стратегия является 
основным документом стратегического планирования в сфере цифровой 
трансформации промышленности и скоординирована с реализацией 
следующих основных документов стратегического планирования:  
– Стратегия национальной безопасности Российской Федерации, утвержденная 
Указом Президента Российской Федерации от 02 июля 2021 года 
№ 400 [5];  
– Стратегия экономической безопасности Российской Федерации на период 
до 2030 года, утвержденная Указом Президента Российской Федерации 
от 13 мая 2017 г. № 208 «О Стратегии экономической безопасности 
Российской Федерации на период до 2030 года» [6];  
– Стратегия научно-технологического развития Российской Федерации, 
утвержденная Указом Президента Российской Федерации от 1 декабря 
2016 г. № 642 «О Стратегии научно-технологического развития Российской 
Федерации» [7];  
– Сводная стратегия развития обрабатывающей промышленности Российской 
Федерации до 2024 года и на период до 2035 года, утвержденная 
распоряжением Правительства Российской Федерации от 6 июня 2020 г. 
№ 1512-р [8];  
– Стратегия пространственного развития Российской Федерации на период 
до 2025 года, утвержденная распоряжением Правительства Российской 
Федерации от 13 февраля 2019 г. № 207-р [9].  

В Указе «О национальных целях развития Российской Федерации на 
период до 2030 года» цифровизация позиционируется как одна из 
ключевых целей развития государства, а одним из показателей установлено 
достижение «цифровой зрелости», в том числе в промышленности [4]. 
Такая трансформация отраслей переводит основные производственные 
процессы на новый технологический уровень, позволяет конкурировать с 
другими предприятиями на глобальных рынках. В результате применения 
цифровизации производство способно быстро реагировать на изменения, 
перестраивать производственные цепочки при различных ограничениях 
или изменениях мировой конъюнктуры. Цифровые технологии могут 
повысить прозрачность взаимодействия предприятий как между собой, так 
и с государством.  
Цифровизация оказывает влияние на цифровую стратегию и бизнес-
модель предприятия, цифровую операционную модель цифрового 
управления и изменение цифровой культуры, а также на формирование 
технологической инфраструктуры, проектирование, моделирование и 
трансформацию структуры производства за счет его цифровизации. 
Цифровизация деятельности промышленных предприятий обеспечивает 
повышение технологического уровня производства и инновационного 
потенциала.  
Основными вызовами, на которые должна ответить цифровизация 
производства, являются: низкая производительность труда, низкая 
эффективность производственных мощностей, высокая доля брака, 
длительный срок вывода продукции на рынок, высокая стоимость владения 
продукцией, 
высокие 
транзакционные 
издержки 
и 
сложность 
формирования кооперационных цепочек. 
Основными барьерами на пути перехода к цифровой экономике 
являются: дефицит инфраструктурного обеспечения для создания 
инновационных цифровых продуктов и недопонимание приоритетности 
внедрения данных технологий и степени их воздействия на эффективность 
отраслевых взаимодействий хозяйствующих агентов. 
Ключевыми элементами стратегии цифровизации промышленности 
стали:  
– развитие системы нормативного и технического регулирования; 
– повышение эффективности использования промышленной инфраструктуры; 
– 
переход к сервисной модели производства и владения кастомизиро-
ванной продукцией; 
– подготовка кадров и внедрение новых моделей занятости; 
– поддержка внедрения российского программного обеспечения и программно-
аппаратных комплексов; 
– развитие системы виртуальных испытаний и цифровой сертификации; 
– внедрение системы мониторинга уровня цифровой зрелости. 

Стратегия цифровой трансформации промышленности поддерживает 
четыре прорывные инициативы: 
1. Умное производство – повышение эффективности использования инфраструктуры 
и поддержка внедрения программного o6ecпeчeния (ПО) и 
программно-аппаратных комплексов. 
2. Цифровой инжиниринг – развитие системы виртуальных испытаний 
и цифровой сертификации. 
3. Продукция будущего – переход к сервисной модели производства и 
владения промышленной продукцией и ремонтам по состоянию.  
4. Новая модель занятости – уберизация труда работников промышленности, 
гибкость и высокая мобильность. 
Внедрение подходов цифровой экономики особенно актуально в 
условиях низкой эффективности управления процессной моделью 
предприятия, 
недостаточного 
распространения 
электронного 
документооборота, 
неэффективного 
управления 
сроками 
проектов, 
связанного с длительным процессом разработки технологий, изготовления 
опытных образцов, недостаточной гибкостью и бюрократизированностью 
управления 
производственными 
процессами 
и 
дефицитом 
квалифицированных инженерных и управленческих кадров. 
Перспективными направлениями цифровизации производства являются:  
– 
автоматизация производственных бизнес-процессов (например, внедрение 
интеллектуальных систем предиктивного обслуживания, цифровых 
двойников),  
– периферийные вычисления (перенос операций по обработке и анализу 
поступающей на оборудование информации на удаленные серверы, что 
позволяет снизить нагрузку на оборудование и увеличить скорость принятия 
производственных решений), 
– промышленные роботы (роботы-манипуляторы упрощают обслуживание 
станков, замещают их функции, содействуют при выполнении производственных 
задач), 
– аддитивные технологии (например, лазерная резка и 3D-печать), 
– алгоритмы глубокого обучения (например, отслеживание состояния 
комплектующих и бракованной продукции), 
– переход на оборудование с ЧПУ (например, внедрение приложений дополненной 
реальности, которые считывают информацию о чертежах и 
другой документации в 3D-формате),  
– технологии виртуальной реальности и др.  
Автоматизация бизнес-процессов предполагает замену ручного труда 
на машинный и, таким образом, оптимизацию всего производственного 
процесса. При этом увеличивается скорость и точность выполнения операций, 
повышается качество. Дополненная реальность позволяет с помощью 
устройств дополнять окружающий мир цифровыми объектами. Тех-

нология виртуальной реальности воссоздает среду, куда пользователь погружается, 
используя специальные сенсорные устройства. 3D моделирование 
позволяет разрабатывать зрительные объемные образы промышленного 
объекта. Оно основано на сложных математических расчетах, выполняемых 
автоматизированными системами.  
При осуществлении цифровой трансформации важно применение 
системного подхода. В соответствии с этим необходим алгоритм создания 
стратегии цифровизации предприятия: 
– определение целей и видения цифровой трансформации предприятия; 
– анализ текущей цифровой инфраструктуры и процессов на предприятии; 
– 
идентификация ключевых требований и потребностей предприятия в 
цифровых технологиях; 
– обзор внешних трендов и инноваций в сфере цифровых технологий, 
которые могут применяться на предприятии; 
– разработка плана развертывания цифровых технологий, включающего 
определение приоритетов внедрения цифровых технологий на основе 
ожидаемых результатов и стоимости; разработку бизнес-кейсов и планов 
внедрения новых технологий; оценку необходимости инвестиций и выделения 
финансовых ресурсов на развитие цифровых технологий; определение 
набора компетенций и квалификаций в области цифровых технологий 
для персонала предприятия; 
– планирование процесса внедрения цифровых технологий; 
– реализация плана внедрения, техническая настройка, инфраструктурное 
обеспечение через систему поставок; 
– оценка эффективности внедрения цифровых технологий и корректировка 
стратегии в зависимости от результатов. 
Визуализация стратегии предприятия осуществляется посредством 
построения стратегической карты, идея которой была предложена 
Р. Капланом и Д. Нортоном [10], которая демонстрирует причинно-
следственные связи между элементами стратегии предприятия. Пример 
стратегической карты судостроительного производственного предприятия 
представлен на рисунке 1.1. 
 

Рис. 1.1. Модель стратегической карты предприятия 
 
Одним из инструментов реализации стратегической карты предприятия 
является дорожная карта технологического и инновационного развития. В 
частности, 
для 
разработки 
дорожной 
карты 
цифровизации 
производственных процессов необходимо выполнить следующие шаги: 
– проанализировать текущие производственные процессы (определить 
основные этапы в процессе производства, выделить наиболее уязвимые 
моменты, выявить основные проблемы в производственной цепочке); 
– определить цели и задачи (выявить, какие задачи необходимо решить 
для улучшения производственных процессов, какие процессы необходимо 
оптимизировать, какие инструменты и технологии использовать); 
– разработать стратегию цифровизации (определить, какие цифровые 
инструменты и технологии будут использоваться для решения задач по 
оптимизации производственных процессов, какие ресурсы будут необходимы 
и как они будут использоваться); 
– разработать план действий (определить, какие шаги необходимо выполнить 
для реализации стратегии цифровизации, кто будет ответственен 
за каждый шаг, установить сроки выполнения); 
– реализовать план действий, отслеживать прогресс и результаты, внести 
необходимые корректировки; 
– оценить результаты: провести анализ результатов цифровизации, 
определить, были ли достигнуты поставленные цели и задачи, какие улучшения 
были достигнуты в производственных процессах; 
– выполнить последующее планирование (определить, какие дальнейшие 
шаги необходимо выполнить для улучшения производственных процессов 
и дальнейшей цифровизации). 

В настоящей работе предлагается следующий алгоритм разработки 
дорожной 
карты 
технологического 
и 
инновационного 
развития 
предприятия (рис. 1.2): 
1. Определить направления деятельности предприятия, по которым разрабатывается 
дорожная карта.  
2. Сформулировать стратегические цели развития предприятия по данному 
направлению.  
3. Составить список ключевых и приоритетных технологий инновационного 
развития в рамках данных направлений.  
4. Разделить ключевые технологии инновационного развития в рамках 
данных направлений на 3 группы:  
4.1. Технологии, отобранные по результатам сопоставления с ведущими 
компаниями-аналогами (технологии, по которым выявлено отставание 
предприятия от компаний-аналогов);  
4.2. Технологии, уровень развития которых на предприятии сопоставим 
с компаниями-аналогами, их совершенствование необходимо для 
поддержания уровня технологического развития предприятия;  
4.3. Организационные и управленческие инновации.  
5. Составить перечень технологических приоритетов инновационного 
развития предприятия. 
6. По каждой ключевой и приоритетной технологии инновационного 
развития определить:  
6.1. уровень готовности технологии:  
6.1.1. технологии, для применения которых требуется проведение 
исследований и разработок – проекты НИОКР;  
6.1.2. технологии, требующие верификации (требуется подтверждение 
эффективности в среде предприятия) – проекты ТПиР;  
6.1.3. технологии в стадии внедрения в производство;  
6.2. технологический приоритет инновационного развития предприятия;  

6.3. основные проекты по развитию технологий на долгосрочную перспективу; 

6.4. результаты реализации технологий; 
6.5. эффекты от реализации технологий.  
7. Сформировать модель дорожной карты по достижению стратегических 
целей технологического и инновационного развития предприятия.  
8. Предложить план мероприятий по реализации дорожной карты.  
9. Указать перечень ключевых показателей эффективности (КПЭ), которые 
необходимо достичь в рамках реализации дорожной карты.  
Таким образом, для предприятия важно понимание и постановка 
стратегических целей развития, а также методов их достижения. С 
помощью стратегической карты технологического и инновационного 
развития предприятие может непрерывно работать над повышением 
эффективности своей деятельности. 

Рис. 1.2. Модель BPMN разработки дорожной карты технологического и инновационного развития 
предприятия 

В рамках стратегического подхода можно выделить пять основных 
моделей сложной организационной системы:  
– модель, проектируемая на основе деятельностного подхода;  
– модель, проектируемая на основе функционального подхода;  
– модель, проектируемая на основе инструментального подхода;  
– модель, проектируемая на основе объектно-структурного подхода; 
– модель, проектируемая на основе целерезультатного подхода. 
В рамках данного учебного пособия мы опираемся на первый и второй 
подходы. 
 
1.2. ПРОЕКТНЫЙ И ПРОЦЕССНЫЙ ПОДХОДЫ К УПРАВЛЕНИЮ  
ПРЕДПРИЯТИЕМ 
 
Системный подход является основным методологическим инструментом 
для 
принятия 
управленческих 
решений, 
который 
предполагает 
систематическое изучение объектов знаний как сложных динамических 
систем, которые состоят из отдельных элементов и имеют многочисленные 
внутренние и внешние коммуникации. Данный подход к управлению 
требует перехода от разрозненных частных экономических моделей, 
изолированного рассмотрения экономических категорий и отдельных 
конкретных проблем к общей концепции, которая позволяет проследить 
всю систему отношений в экономике, набор параметров, которые 
определят наилучшие формы их развития и будут вносить вклад в 
реализацию запланированных. Применение системного подхода к анализу 
и управлению деятельностью предприятия является одним из наиболее 
продуктивных в современной экономике в условиях применения проектного 
и процессного подходов. 

Предприятие 
представляет 
собой 
динамическую 
систему 
как 

упорядоченную совокупность взаимозависимых, взаимодействующих 
объектов (элементов), предназначенных для достижения определенной 
цели или выполнения определенных функций. Оно находится в процессе 
постоянного изменения и развития. Предприятие обладает всеми 
системообразующими признаками: делимость, целостность и целевая 
направленность деятельности. 

Возникновение, 
становление, 
развитие 
и 
функционирование 
организационных систем предприятия осуществляется на основе основных 
системных принципов, к числу которых относятся:  
– целостность 
(связность) 
предполагает 
возникновения 
синергетического эффекта; 
– зависимость каждого элемента и его свойств от места, отношений и 
функций внутри целого;  
– структурированность;