Книжная полка Сохранить
Размер шрифта:
А
А
А
|  Шрифт:
Arial
Times
|  Интервал:
Стандартный
Средний
Большой
|  Цвет сайта:
Ц
Ц
Ц
Ц
Ц

Деньги и денежное обращение

Покупка
Основная коллекция
Артикул: 617861.01.99
В учебном пособии теория денег рассматривается с позиции денежной системы, организации денежного оборота, наличного и безналичного денеж- ного обращения. Комплексно сочетаются теоретические и практические ас- пекты денежных отношений, что позволяет глубже понять их значение и ме- ханизм использования в рыночной экономике. В издании раскрыты все виды инфляции, ее социальные последствия, а также тактика и стратегия анти- инфляционной политики. Учебное пособие предназначено для студентов, аспирантов и преподава- телей экономических специальностей, а также специалистов в области фи- нансов, мировой экономики и менеджмента.
Щеголева, Н. Г. Деньги и денежное обращение [Электронный ресурс] : учеб. пособие / Н. Г. Щеголева, А. И. Васильев. - 3-е изд., перераб. и доп. - Москва : МФПА, 2011. - 184 с. - (Университет ская серия). ISBN 978-5-902597-12-4. - Текст : электронный. - URL: https://znanium.com/catalog/product/451178 (дата обращения: 28.03.2024). – Режим доступа: по подписке.
Фрагмент текстового слоя документа размещен для индексирующих роботов. Для полноценной работы с документом, пожалуйста, перейдите в ридер.
Деньги и денежное
обращение

Н. Г. Щеголева, А. И. Васильев

УЧЕБНОЕ ПОСОБИЕ

УДК 336.74(075.8)
ББК 65.262.6я731
Щ34

Серия удостоена диплома в номинации «Лучший издательский проект»
на IV Общероссийском конкурсе учебных изданий для высших учебных заведений
«Университетская книга — 2008»

Печатается по решению
Ученого совета Московской финансовопромышленной академии

Ответственный редактор серии
доктор экономических наук, профессор Ю. Б. Рубин

Щеголева Н. Г., Васильев А. И.
Щ34
Деньги и денежное обращение : учеб. пособие / Н. Г. Щеголева,
А. И. Васильев. — 3е изд., перераб. и доп. — М.: Московская финансовопромышленная академия, 2011. — 184 с. (Университетская серия).

ISBN 9785902597124

Агентство CIP РГБ

В учебном пособии теория денег рассматривается с позиции денежной
системы, организации денежного оборота, наличного и безналичного денежного обращения. Комплексно сочетаются теоретические и практические аспекты денежных отношений, что позволяет глубже понять их значение и механизм использования в рыночной экономике. В издании раскрыты все виды
инфляции, ее социальные последствия, а также тактика и стратегия антиинфляционной политики.
Учебное пособие предназначено для студентов, аспирантов и преподавателей экономических специальностей, а также специалистов в области финансов, мировой экономики и менеджмента.

УДК 336.74(075.8)
ББК 65.262.6я731

ISBN 9785902597124

© Щеголева Н. Г., 2011
© Васильев А. И., 2011
© Московская финансовопромышленная
академия, 2011

КРАТКОЕ СОДЕРЖАНИЕ

Глава 1. Эволюция форм и видов денег
. . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
7

Глава 2. Функции и теории денег . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
47

Глава 3. Денежная система. Денежная масса . . . . . . . . . . . . . . . . . .
56

Глава 4. Эмиссия денег и ее роль в современных условиях
. . . . . . . . . . .
71

Глава 5. Денежный оборот и его структура
. . . . . . . . . . . . . . . . . . .
79

Глава 6. Инфляция и ее виды . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
106

СОДЕРЖАНИЕ

Введение . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
5

Глава 1
ЭВОЛЮЦИЯ ФОРМ И ВИДОВ ДЕНЕГ
§ 1.1. Деньги и их роль в экономике
. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
7
§ 1.2. История возникновения денег . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
18
§ 1.3. Свойства и формы денег . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
33

Глава 2
ФУНКЦИИ И ТЕОРИИ ДЕНЕГ
§ 2.1. Функции денег . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
47
§ 2.2. Теории денег . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
50

Глава 3
ДЕНЕЖНАЯ СИСТЕМА. ДЕНЕЖНАЯ МАССА
§ 3.1. Денежная система, ее элементы и типы . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
56
§ 3.2. Измерение денежной массы и скорости обращения денег . . . . . . . . . . . . . .
59
§ 3.3. Денежные реформы и методы их проведения
. . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
64

Глава 4
ЭМИССИЯ ДЕНЕГ И ЕЕ РОЛЬ В СОВРЕМЕННЫХ УСЛОВИЯХ
§ 4.1. Денежная эмиссия
. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
71
§ 4.2. Эмиссия безналичных денег. Механизм банковского мультипликатора
. . . . . . . .
72
§ 4.3. Налично-денежная эмиссия . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
74

Глава 5
ДЕНЕЖНЫЙ ОБОРОТ И ЕГО СТРУКТУРА
§ 5.1. Структура денежного оборота России . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
79
§ 5.2. Наличный денежный оборот
. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
84
§ 5.3. Безналичный денежный оборот
. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
91

Глава 6
ИНФЛЯЦИЯ И ЕЕ ВИДЫ
§ 6.1. Сущность инфляции
. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
106
§ 6.2. Экономические последствия инфляции
. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
116
§ 6.3. Социальные последствия инфляции . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
118
§ 6.4. Антиинфляционная политика
. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
122
§ 6.5. Дефляция
. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
130

Глоссарий
. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
136
Итоговые контрольные вопросы
. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
141
Тестовые вопросы для самоконтроля
. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
148
Практикум
. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
158
Афоризмы о деньгах
. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
170
Список литературы
. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
180

ВВЕДЕНИЕ

Учебное пособие «Деньги и денежное обращение» призвано расширить профессиональную подготовку специалистов в области финансов,
мировой экономики и менеджмента.
В начале XX в. писали: «Литература по денежному вопросу необъятна, и, тем не менее, денежную проблему нельзя считать еще решенной,
а учение о деньгах в экономической науке твердо установившимся»1.
В экономической литературе деньги объясняют многообразно. Вместе
с тем необходимо понимание их экономической природы как основного средства аккумулирования и распределения ресурсов.
На современном этапе развития мирового финансового рынка идеология денежного обращения стала одним из важнейших направлений
конкурентной борьбы между странами, особенно в связи с экспансией
США, долларизацией мирового хозяйства.
За последние 17 лет в России происходят процессы преобразования российской экономики, охватывающие все сферы жизни граждан
нашего государства, целью которых является создание эффективной,
конкурентоспособной экономической системы, гибко реагирующей на
современные мировые экономические изменения.
Очевидно, что роль денег в современной экономике является определяющей. Многие экономические законы развития государства реализуются в специфических формах проявления сущности и роли денег
в экономике любой страны. Это позволяет сделать вывод, что знание
законов денежного обращения и особенностей функционирования денежной системы помогает проанализировать современное состояние
экономики страны, последствия всевозможных экономических решений, которые принимаются российским правительством.
В пособии комплексно сочетаются теоретические и практические
аспекты денежных отношений, что позволяет глубже понять их значение и механизм использования в рыночной экономике. Деньги являются частью общей экономической системы, поэтому от эффективности
их функционирования зависит результативность воспроизводства. Будучи частью экономической системы, деньги отражают закономерности
и проблемы развития рыночных отношений в целом. Анализируемые

Университетская серия
5

1 Евзлин З. П. Деньги. Пг., 1923.

в данном пособии отечественный и зарубежный опыт, позитивные
и негативные свойства различных теорий денег формируют более глубокое представление о возможных направлениях повышения эффективности денежнокредитного регулирования на современном этапе
развития отечественного финансового рынка.
Учебное пособие включает в себя шесть глав, которые охватывают
все стороны денежных отношений в государстве. После каждой главы
приводится список вопросов для самоконтроля.

Введение

Глава 1

ЭВОЛЮЦИЯ ФОРМ И ВИДОВ ДЕНЕГ

Деньги и их роль в экономике
История возникновения денег
Свойства и формы денег

§ 1.1. Деньги и их роль в экономике

Деньги — одно из величайших изобретений человечества. Они составляют наиболее увлекательный аспект экономической науки. «Деньги заколдовывают людей. Изза них они мучаются, для них они трудятся. Они придумывают наиболее искусные способы получить их и наиболее искусные способы потратить их. Деньги — единственный товар,
который нельзя использовать иначе, кроме как освободиться от них.
Они не накормят вас, не оденут, не дадут приюта и не развлекут до тех
пор, пока вы не истратите или не инвестируете их. Люди почти все сделают для денег, и деньги почти все сделают для людей. Деньги — это
пленительная, повторяющаяся, меняющая маски загадка»1.
Деньги, пожалуй, один из наиболее важных элементов любой экономической системы. Если действующая денежная система работает
хорошо и слаженно, то она вливает жизненную силу во все стадии процесса воспроизводства, в кругооборот доходов и расходов, способствует
эффективному использованию имеющихся производственных мощностей и трудовых ресурсов. И, наоборот, если функционирующая денежная система работает плохо, с перебоями, то это может стать главной
причиной снижения или резких колебаний уровня производства, занятости, роста цен и падения доходов населения.
В течение ряда десятилетий в экономической науке рассматривается проблема современных денег. Незавершенность дискуссии по вопросам сущности денег на данном этапе развития финансового рынка
отрицательно сказывается на поиске и внедрении новых методов эффективного регулирования денежнокредитного оборота.

Университетская серия
7

1 Federal Reserve Bank of Philadelphia. Creeping Inflation // Business Review. August
1957. P. 3.

Отношения между различными видами денег определяются природой денег и заложенным в ней дуализмом: с одной стороны, деньги —
это олицетворение общественного труда, а с другой — совокупность
функций. Первые попытки рассмотреть деньги как экономическую категорию были сделаны представителями классической политической
экономии.
Ее основоположник У. Петти объясняет природу денег тем, что
на их производство был затрачен труд. В «Трактате о налогах и сборах»
(1662 г.) он пишет: «Допустим, что 100 человек производят в течение
десяти лет хлеб и то же число людей столько же времени занято производством серебра; тогда чистый остаток добытого серебра представит
цену всего чистого сбора хлеба, и равные части первого составят цену
равных частей второго... Я утверждаю, что именно в этом состоит основа сравнения и сопоставления стоимостей. Но я признаю, что развивающаяся на этой основе надстройка очень разнообразна и сложна».
Другими словами, серебро обменивается на товары в той пропорции, в которой соотносятся затраты труда на производство серебра
и других товаров, однако эта пропорция проявляет себя не в чистом
виде.
Тут же У. Петти делает важное замечание: «Мир измеряет вещи при
помощи золота и серебра, главным же образом при помощи последнего1, ибо не могут существовать два мерила, и, следовательно, лучшее
из многих должно стать единственным из всех»2. Следовательно, разные деньги могут конкурировать друг с другом в зависимости от того,
как они выполняют функцию меры стоимости. Рассматривая достоинства монет, он отмечает, что если снизить достоинство монеты в два
пенса, например, на 12 %, то это «приведет к известным потерям благодаря дробям, которых простые люди не способны вычислять»: двухпенсовик будет приниматься по полтора пенса3.
Иначе говоря, ценность монеты определяется не только овеществленным в ней трудом, но и тем, насколько успешно она служит мерой
стоимости и средством обращения.

8
Университетская серия

Глава 1. Эволюция форм и видов денег

1 В то время действовал серебряный стандарт, на золотой стандарт большинство
европейских стран перешло в XIX в.

2 Петти В. Трактат о налогах и сборах: Разное о деньгах. М.: Ось89, 1997. С. 37.

3 Там же. С. 77.

А. Смит вводит в политэкономию понятия потребительной и меновой стоимости. В знаменитом «Исследовании о природе и причинах
богатства народов» он пишет: «...слово “стоимость” имеет два различных значения: иногда оно обозначает полезность какогонибудь предмета, а иногда возможность приобретения других предметов, которую
дает обладание данным предметом. Первую можно назвать потребительной стоимостью, вторую — меновой стоимостью»1. Говоря о рыночной цене товара, А. Смит отмечает, что «...хотя труд является действительным мерилом меновой стоимости всех товаров, стоимость их
обычно расценивается не в труде». В отношениях, возникающих на
рынке между производителями разных продуктов, «меновая стоимость
каждого товара чаще расценивается по количеству денег, чем по количеству труда или какогонибудь другого товара, которое можно получить в обмен на него»2.
Понятия потребительной и меновой стоимости развил выдающийся
французский экономист Ж.Б. Сэй. В своей работе «Трактат по политической экономии» он отмечает: «Одни предметы служат нам пищей,
другие — одеждой, третьи защищают нас от суровых влияний климата... Всегда же несомненно то, что если люди признают за предметом
определенную ценность, то лишь в отношении его употребления: что
ни на что не годится, тому и не дают никакой цены». Эту способность
предметов удовлетворять потребности человека Ж.Б. Сэй называет
полезностью, или потребительной стоимостью3. Меновая стоимость
проявляет себя при условии, что предмет обладает полезностью. Потеря части или всех полезных свойств ведет к соответствующей потере
меновой стоимости.
Ж.Б. Сэй впервые определяет деньги как товар: «...ножовщик, не имея
возможности навязать пекарю товар, который ему вовсе не нужен, будет, по крайней мере, стараться найти такой товар, который пекарь
мог бы, в свою очередь, легко обменять на другие необходимые ему
продукты. Если есть в обществе такой товар, который всякий желает
приобрести не в силу той пользы, какую он мог бы доставлять сам

Университетская серия
9

§ 1.1. Деньги и их роль в экономике

1 Смит А. Исследование о причинах богатства народов. Книга первая «О причинах увеличения производительности труда и о порядке». М.: Ось89, 1997. С. 30.

2 Там же. С. 32.

3 Сэй Ж.Б. Трактат по политической экономии. М.: Дело, 2000. С. 30.

по себе, а в силу той легкости, с какой он мог бы меняться на предметы,
необходимые для потребления... то именно этот самый товар и стал бы
искать ножовщик в обмен на свои ножи, потому что опыт научил его, что
на него он легко получит посредством другого обмена хлеб и всякий другой необходимый ему предмет. Этот товар и есть деньги»1.
Вслед за своими предшественниками английский экономист Д. Рикардо трактует деньги как товар. Он пишет, что золото «является таким же
товаром, как другие предметы...»2.
Современные западные экономисты, особенно представители монетаризма, считают Д. Рикардо основоположником количественной теории денег. Действительно, находясь под впечатлением обесценивания
бумажных денег в Англии в конце XVII в. — начале XIX в. и отождествляя
закономерности обращения бумажных и золотых денег, Д. Рикардо утверждал, что стоимость денег определяется их количеством в обращении3.
Представление о деньгах как особом товаре было воспринято
К. Марксом и последующей марксистской экономической школой.
В 1857–1858 гг. К. Маркс подготовил рукопись, в которой формулирует
следующее понятие денег: «Определение продукта как меновой стоимости необходимо приводит к тому, что меновая стоимость получает
оторванное, отдаленное от продукта существование. Меновая стоимость, отдаленная от самих товаров и существующая наряду с ними
как самостоятельный товар, есть деньги»4.
В этой же работе деньги рассматриваются как единство их различных функций: меры меновых стоимостей, средства обмена и средства
накопления.
В 1867 г. вышел в свет первый том «Капитала». К. Маркс считает:
«Не деньги делают товары соизмеримыми. Наоборот. Именно потому,
что все товары как стоимости представляют собой овеществленный человеческий труд и, следовательно, сами по себе соизмеримы, — именно поэтому все они и могут измерять свои стоимости одним и тем же

10
Университетская серия

Глава 1. Эволюция форм и видов денег

1 Сэй Ж.Б. Трактат по политической экономии. М.: Дело, 2000. С. 53.

2 Рикардо Д. Начала политической экономии. М.: ЭКСМОПРЕСС, 2000. С. 405.

3 Всемирная история экономической мысли. М.: Мысль, 1987. Т. 2. С. 57.

4 Маркс К., Энгельс Ф. Сочинения: в 46 т. 2е изд. Т. 46. Ч. 1. М.: Издательство
политической литературы, 1968. С. 87.

специфическим товаром, превращая, таким образом, этот последний
в общую для них меру стоимостей, т. е. в деньги»1.
В 1870е годы, т. е. в то же время, когда К. Маркс писал «Капитал»,
в Европе зарождается направление экономической теории, представители которого отходят от классической политэкономии и начинают
создавать учение о капиталистической экономике как экономике свободного предпринимательства. К их числу принадлежат: К. Менгер,
В. Джевонс, Л. Вальрас, Дж. Ло.
Для экономики и философии деньги подобны тому, что и квадратура круга в геометрии, как выразился еще в 1857 г. известный английский экономист неоклассической школы В. Джевонс (1835–1882)2.
С чем это связано? По мнению многих ученых, с развитием цивилизации развиваются и деньги.
Все экономические процессы и их финансовый анализ основаны
на применении денег. В них сходятся все нити общественных связей,
насущные нужды человеческого бытия, пронизанные как необходимостью использования денег, так и потребностями поступательного развития экономической теории, главной задачей которой, в конечном
счете, является конструирование наиболее эффективно действующего
в экономике денежного механизма, что побуждает ученых продолжать
творческий поиск в познании этого понятия, поскольку на основе
их исследований разрабатываются практические действия по регулированию экономики страны. Приведем наиболее яркие примеры таких
ситуаций в мировой истории.
Отрицательным был опыт Франции в 1716–1720 гг. по эмиссии бумажных денег, осуществленной исходя из теоретических воззрений
и по инициативе шотландского экономиста Дж. Ло (1671–1729). Эмиссия проводилась с целью как его личного обогащения, так и умножения доходов государства. Опыт закончился неудачей, но, как известно,
даже отрицательный результат все же есть результат. Дж. Ло считал,
что ключ к экономическому процветанию — изобилие денег в стране.

Университетская серия
11

§ 1.1. Деньги и их роль в экономике

1 Маркс К. Капитал. Критика политической экономии. Т. 1. Кн. 1. Процесс производства капитала. М.: Госполитиздат, 1949. С. 101.

2 История экономических учений / под ред. А. Г. Худокормова. Ч. 2. М.: МГУ,
1994. С. 124.

По его мнению, оно обеспечивает полное использование земли, рабочей силы и предпринимательских усилий1.
Другие мыслители утверждали, что во всех экономических бедствиях виноваты деньги, а некоторые из ученых, например П. Л. Буагильбер, неистово боролись против денег. Поскольку деньги сами по себе
не являются предметом потребления, они казались ему чемто внешним и искусственно насаждаемым. Немецкий ученый К. Маркс (1818–
1883) и английский реформатор Р. Оуэн проповедовали отказ от денег:
первый — на коммунистической стадии развития общества в неопределенной перспективе, второй — уже при жизни воплотивший свои экономические воззрения на практике2.
Наглядным примером является реализация кейнсианской модели макроэкономического регулирования, послужившей якорем спасения для
экономики США и Великобритании во времена Великой депрессии
1930х годов и после окончания Второй мировой войны. Дж. М. Кейнс
(1883–1946) — английский экономист, основоположник прогрессивного
учения и нового направления в науке, названного его именем, влияние которого на экономическую теорию и политику многих стран было весьма
значительным, рассматривал деньги как один из типов богатства и утверждал, что та часть портфеля активов, которую экономические агенты желают сохранить в форме денег, зависит от оценки их ликвидности3.
Большое признание в мировом масштабе во второй половине XX в.,
особенно с 1970х годов, получили идеи, во многом противоположные
кейнсианству. Их автор, американский ученый М. Фридмен, сформулировал постулаты нового направления в экономической теории под
названием монетаризм. Уже из происхождения от слова «money» следует основа его доктрины: признание денег как движущей силы развития.
Монетаризм успешно был применен в политике М. Тэтчер, при оздоровлении денежного обращения Израиля, стран Восточной Европы,
принят в качестве основной концепции международными организациями ОЭСР4 и МВФ.

12
Университетская серия

Глава 1. Эволюция форм и видов денег

1 Бизнес и банки. 2002. № 1. С. 4.

2 Там же.

3 Кейнс Дж. М. Общая теория занятости, процента и денег. М.: Прогресс, 1978.
С. 302.

4 Организация экономического сотрудничества и развития.